zByka.pl BETA BY BARANKIEWICZ

Jak uchronić pieniądze przed inflacją?

Czuliście, że jest drożej? No to w końcu GUS też odczuł. W grudniu inflacja wzrosła do 3,4 proc., najwyżej od lat. Nasze pieniądze tracą na wartości, bo oprocentowanie w bankach jest znacząco niższe niż dynamika wzrostu cen. Co z nimi robić w takiej sytuacji?

Jak żyć z inflacją?

W banku dają nam – po odjęciu podatku – jakieś 1,5 proc. rocznie. Czyli w skali roku wartość naszych pieniędzy spada o blisko 2 proc. Jednocześnie wynagrodzenia rosną jeszcze szybciej niż inflacja, czyli mamy coraz więcej kasy. Co z nią robić, by uchronić przed utratą wartości? Dla poniższych rad zakładam, że skoro rosną ceny, to  stopy procentowe też będą i to mimo zaklęć szefa NBP, że te podstawowe jeszcze przez kilka lat pozostaną bez zmian.

Bank

Lokaty o zmiennym oprocentowaniu – niestety, tu wybór jest marny, a nawet najlepsze oferty bankowe nie pozwolą na utrzymanie realnej wartości naszych pieniędzy (bo oprocentowanie, nawet bez podatku, jest wyraźnie niższe od inflacji) – aktualny ranking.

Obligacje

Obligacje skarbowe indeksowane inflacją – to bardzo bezpieczny i broniący przed inflacją wybór. Państwo sprzedaje obecnie m.in. obligacje 4-letnie, których oprocentowanie obliczane jest według wzoru: inflacja + 1,25 proc., a odsetki wypłacane są na koniec roku. W pierwszym okresie odsetkowym oprocentowanie wynosi 2,4 proc. Jeszcze wyżej oprocentowane są obligacje 6-letnie i 12-letnie indeksowane inflacją, ale trzeba być beneficjentem programu 500+ (pełna oferta).

Giełda

*punkt zmodyfikowany na skutek interwencji @Barnejek, który jest dla mnie autorytetem ws. akcji 

Inflacja nie jest dobrą informacją dla rynku akcji.  Obecny poziom inflacji powinien sprzyjać polskim akcjom, tym bardziej, że inwestorzy muszą w końcu zacząć szukać atrakcyjnych, pozabankowych sposobów inwestowania. Tylko, że nie ma żadnych przykładów z przeszłości, że Polacy chronili się przed inflacją na giełdzie. Przy wysokiej stopie inflacji, warto szukać spółek wzrostowych, których przychody rosną równolegle do cen – żywność, opieka zdrowotna, materiały budowlane i (ale to raczej nie w Polsce, gdzie polityka rządzi cenami) energia. Mniejsze znaczenie mają dywidendy, których realna wartość spada. Bardziej zaawansowani Inwestorzy powinni rozważyć inwestycje w akcje zagraniczne, tym bardziej że teoretycznie inflacja nie będzie sprzyjać złotemu.

Nieruchomości

Przyjacielem inflacji z reguły są ceny nieruchomości. Dzieje się tak, bo stawki najmu są powiązane z inflacją, więc teoretycznie rosną, a przez to rośnie też wartość nieruchomości. Nad Wisłą dochodzi jeszcze element taki, że nieruchomości w ostatnich latach były chyba jedynymi aktywami, które dały naprawdę zarobić. Kilkunastoprocentowe wzrosty w ujęciu rocznym to – moim zdaniem – nadal nie jest bańka, o której niektórzy już mówią. Ale musimy pamiętać, że a) na nieruchomości trzeba mieć dużo pieniędzy b) koszty transakcyjne są wysokie c) ciężko ją szybko sprzedać, a niska płynność to przecież wyższe ryzyko. O cenach nieruchomości w Polsce najwięcej wie firma Cenatorium, która swoje indeksy i raporty prezentuje m.in. w Pulsie Biznesu.

Surowce

W okresie wysokiej inflacji inwestorzy cenią sobie metale szlachetne, na czele ze złotem. Pamiętajmy jednak, że tu trzeba mieć nieco wyższą wiedzę, a złoto jest instrumentem stosunkowo mniej płynnym (ważne, gdy będziemy chcieli się go szybko pozbyć, co przecież z przyczyn losowych może się wydarzyć). Ceny złota po 2019 r. (wzrost o blisko 20 proc.) i nerwowym początku roku (napięcie wojenne) są już relatywnie wysokie. Jak zacząć? Najlepiej tłumaczy Krzysztof Kolany z Bankiera.

Kategorie: Edukacja, Rynki

Dodaj komentarz

Twój adres e-mail nie będzie opublikowany.

*

Sticky post

Premiera Cyberpunka 2077 przesunięta

Miała być w rocznicę pierwszej sesji GPW (16 kwietnia), będzie w rocznicę rosyjskiego ciosu w plecy (17 września). Czytelnicy zByka przewidzieli:


Czytaj dalej ›

Kategorie: Giełda

5. rocznica “czarnego czwartku”

Hej, są wśród Was frankowicze? To już dokładnie pięć lat od “czarnego czwartku”, gdy kurs szwajcarskiej waluty wzleciał w kosmos. Czytaj dalej ›

Kategorie: Lifestyle, Rynki

Bieżący kurs najlepszą prognozą ;)

Kategorie: Bez kategorii

(nie)Odpowiedzialne inwestowanie kosztuje miliardy

Ryzyko klimatyczne, skandale wizerunkowe czy wpadki związane z ładem korporacyjnym kosztowały amerykańskieg spółki pół biliona dolarów w kapitalizacji przez ostanich pięć lat – wyliczyli właśnie analitycy Bank of America. Warto dbać o ESG. Czytaj dalej ›

Kategorie: Giełda, Rynki

Glapiński o inwestowaniu

„Wszędzie na świecie i Europie kapitał jest tani. Z lokat bankowych nikt nie odnosi wielkich korzyści, a w niektórych krajach trzeba nawet za to płacić. Ktoś, kto jest bardzo bogaty, a takich ludzi jest bardzo mało w Polsce, co widać ze struktury PIT, ma dostatecznie dużo miejsc, gdzie może atrakcyjnie inwestować. To nie tylko nieruchomości. Zwykły obywatel może inwestować w obligacje skarbu państwa.

Nie ma powodu, aby ryzykownie gdzieś inwestować. Myślę, że polskie społeczeństwo na wielu bolesnych przykładach nauczyło się, że nie ma co szukać nadzwyczajnych okazji. Im większy potencjalny zysk tym większe ryzyko. Zawsze powtarzamy, że obligacje skarbu państwa są tą bezpieczną przystanią (…) Czy nieruchomości są bezpiecznym sposobem inwestowania? Niekoniecznie, moglibyśmy o tym dyskutować. To, że dużo transakcji dokonywanych jest za własne środki, zwiększa stabilność systemu. Ruch na stopach procentowych oznacza bowiem ruch kosztu spłaty kredytu.” (Adam Glapiński, prezes NBP) Czytaj dalej ›

Kategorie: Bez kategorii

Sprawdź się w nowym quizie zByka

Zapraszam do pierwszego w tym roku klasycznego quizu, z tuzinem pytań.  Czytaj dalej ›

Kategorie: Edukacja

Zajrzyj w piątek na Narodowy

Przegapiłeś pierwsze egzaminy Akademii Inwestowania? Zapraszamy na rozgrzewkę przed kolejnymi na Stadionie Narodowym. W piątek i sobotę odbywa się tam Forum Finansów i Inwestycji, organizowane przez Stowarzyszenie Inwestorów Indywidualnych. Będę. Czytaj dalej ›

Kategorie: Edukacja

Złoto, WIG20, Cyberpunk, Duda w górę, bitcoin, złoty, Morawiecki, PPK w dół

Mam wrodzony sceptycyzm co do możliwości przewidywania przyszłości – dotyczy to nie tylko rynków, ale i sportu czy polityki. Pojedynczy, nawet najlepszy analityk, rzadko w długim terminie notuje ponad połowę trafnych prognoz. Co innego setki prognozujących. Nawet jeśli nie pokażą kierunku, to przynajmniej obecny sentyment. Zobaczcie 20 prognoz👎  👍 w pierwszej rocznej sondzie zByka! Czytaj dalej ›

Kategorie: Gospodarka, Lifestyle, Polityka, Rynki

Nie wierz Kubie

Kategorie: Gospodarka, Lifestyle

Makler giełdowy nie brzmi dumnie?

“Prosilibyśmy teraz o ocenę różnych zawodów według poważania i uznania, jakie ma Pan(i) dla nich. Czy maklera giełdowego darzy Pan(i) poważaniem?” – pyta CBOS w badaniu “Które zawody poważamy”.   Czytaj dalej ›

Kategorie: Giełda

Roczny quiz zByka

Tym razem aż 30 pytań. Z kieliszkiem szampana w ręku będzie łatwiej! Czytaj dalej ›

Kategorie: Edukacja

Pokrycie analityczne 2.0

Zgłaszałem uwagi do projektu wsparcia pokrycia analitycznego GPW tak długo, że giełda zaprosiła mnie do Komisji Weryfikacyjnej programu. Bardzo dziękuję. W tym miejscu podsumowuję uwagi, także zgłaszane przez Was, czyli inwestorów indywidualnych. Czytaj dalej ›

Kategorie: Edukacja, Giełda

Dziesięć najlepszych 2019 roku

To był trudny rok. Dla tych, którzy inwestowali na polskiej giełdzie lub – jak zdecydowana większość – trzymali pieniądze w banku, dając bankom zarabiać. Lepiej wiodło się tym, których stać na nieruchomości lub mają wiedzę i/lub kapitał wystarczające do szukania alternatyw poza polskim rynkiem. Pozytywów, jako wrodzony optymista, widzę jednak więcej. Czytaj dalej ›

Kategorie: Rynki

Telewizja uczy

Fajnie, że są programy ekonomiczne w telewizji. Z ostatniego, o drożyźnie, można się bardzo wiele nauczyć. Pamiętajmy na przykład, że:

• produkt nie może stanieć o 200 proc. (jeśli nawet ktoś da Ci go w sklepie za darmo, stanieje o 100 proc., o więcej się nie da)

• jak coś kosztowało 4 zł, a kosztuje 5 zł, to podrożało o 25 proc., a nie o 20 proc.

• tak, w Polsce z reguły co roku jest coraz drożej – od 1950 roku, gdy GUS to mierzy, tylko 6 razy na 70 mieliśmy nad Wisłą deflację (spadek cen); zresztą, podobnie jest na całym świecie – ceny zasadniczo rosną, niestety

📌Polecam także producentom programu i występującym w nim “ekonomistom” 

Kategorie: Edukacja

Quiz zByka – już dziewiąty

Przepraszam tych, którzy żyją tylko rynkiem, ale w takim tygodniu musiały paść także pytania o “Wiedźmina” i “Gwiezdne Wojny”. Powodzenia! Czytaj dalej ›

Kategorie: Edukacja

Monitoring pokrycia 2.0

Kategorie: Giełda

Dane, Misiu, dane

Kto dostarcza danych o społecznie odpowiedzialnym inwestowaniu (ESG)? Mamy stare agencje, “sprawdzone” na Enronie czy kryzysie finansowym, które zwietrzyły nowy biznes ratingowy. Mamy próby tworzenia własnych scoringów przez zarządzająych, oparte głównie na raportach ocenianych spółek. Powstały też agencje specjalizujące się w ocenianiu emitentów pod kątem ESG. Wszystkie mają duży problem… Czytaj dalej ›

Kategorie: Giełda, Rynki

Odpowiedzialne inwestowanie dla kasy, nie dla etyki

Na świecie podejścia do odpowiedzialnego inwestowania (ESG) są dwa – włączenie czynników środowiskowych czy społecznych w proces inwestycyjny lub traktowanie ich jako elementów dodatkowych, nie wpływających na wycenę czy/i ryzyko. W Polsce jest jeszcze trzecie podejście – całkowite pomijanie ESG, ale będzie ono stopniowo zanikać.  Czytaj dalej ›

Kategorie: Rynki

Zostań Stockwatcherem na gwiazdkę

W życiu polecałem dotąd tylko dwie płatne usługi – prenumeratę “Pulsu Biznesu” i newsletter Złotowieści. Pierwsza opierała się – zasłużenie – na silnej marce. Druga wyprzedziła rynek o rok, ale na szczęście prenumerował ją prezes NBP 🙂 Dziś chcę polecić Wam trzeci płatny serwis. Czytaj dalej ›

Kategorie: Edukacja

Jak wyglądałby WIG20, gdyby…

Kategorie: Giełda

Copyright © 2020 zByka.pl

Theme by Anders NorenUp ↑